中商情報(bào)網(wǎng)訊：工信部19日表示,我國建成了全球規(guī)模最大的光纖和移動寬帶網(wǎng)絡(luò)。我國光纖光纜行業(yè)依托著“一帶一路”開始了海外擴(kuò)張。隨著4G、5G的滲透率越來越高，我國通信行業(yè)對于光纖光纜需求量也隨之水漲船高。5G網(wǎng)絡(luò)建設(shè)加速，帶來較大的光纖需求，5G網(wǎng)絡(luò)對光纖光纜需求激增，發(fā)展前景可期。

一、產(chǎn)業(yè)鏈

中國光纖光纜產(chǎn)業(yè)鏈上游包括設(shè)備供應(yīng)和各類原材料，原材料包括石英管材、光纖涂料、聚乙烯等；中游為光纖光纜生產(chǎn)商和光纖光纜解決方案提供商；下游應(yīng)用于通信行業(yè)、電力行業(yè)、智能電網(wǎng)、軌道交通、醫(yī)學(xué)激光、軍事傳感等領(lǐng)域。

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

二、上游分析

1.光纖預(yù)制棒

目前，中國是全球最大的光纖光纜生產(chǎn)國與消費(fèi)國，推動光纖預(yù)制棒生產(chǎn)實(shí)力不斷上升。光纖預(yù)制棒的價(jià)格極大程度影響光纖光纜的價(jià)格走勢，產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)值最高，毛利率最大，是主流制造廠商力爭的業(yè)務(wù)賽道。近年來，中國光纖預(yù)制棒產(chǎn)量一直保持增長，但增速下滑，2021年產(chǎn)量約為12900噸，同比增長7.5%，預(yù)計(jì)2022年產(chǎn)量將達(dá)13500噸。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

2.聚乙烯

聚乙烯是乙烯最大的下游，需求量占乙烯總需求的61%，在石油化工產(chǎn)業(yè)中占有重要的地位。近年來，中國聚乙烯產(chǎn)能及產(chǎn)量一直保持增長趨勢，2021年中國聚乙烯產(chǎn)能約為2574.63萬噸，同比增長12.7%；中國聚乙烯產(chǎn)量約為2272萬噸，同比增長11.8%。 預(yù)計(jì)2022年全國聚乙烯產(chǎn)能將突破3200萬噸，產(chǎn)量將超過3000萬噸。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

3.重點(diǎn)企業(yè)分析

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

三、中游分析

1.光纜線路長度

隨著國家整體網(wǎng)絡(luò)建設(shè)和數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展，5G網(wǎng)絡(luò)的建設(shè)及千兆光纖的升級等帶動市場需求持續(xù)提升，光纜線路總長度穩(wěn)步增加。截至2022年6月底，全國光纜線路總長度達(dá)到5791萬公里，同比增長8.2%，比上年末凈增303萬公里。

數(shù)據(jù)來源：工信部、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

2.光纜產(chǎn)量情況

從2019年至今，中國光纜產(chǎn)量呈現(xiàn)穩(wěn)定上升的趨勢。2022年7月份，光纜產(chǎn)量達(dá)3275.4萬芯公里，同比增長18.9%；1-7月份，光纜累計(jì)產(chǎn)量達(dá)1.99萬芯公里，累計(jì)增長11.5%。

數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

3.光纜線路需求占比

運(yùn)營商光纖光纜部署分為長途光纜、中繼光纜和接入光纜三類。我國接入網(wǎng)光纜、本地網(wǎng)中繼光纜、長途光纜線路所占比重分別為63%、34.5%和2.5%。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

4.光纖光纜需求量

隨著全國范圍的FTTx部署即將完成，部分城市的FTTH/B用戶的滲透率甚至超過100%，國內(nèi)三大運(yùn)營商對光纜的需求明顯放緩。數(shù)據(jù)顯示，2019年中國光纖光纜需求同比下降14%，2020年再降1.2%。隨著2020年末，中國光棒市場產(chǎn)能逐漸出清，疊加“雙千兆”網(wǎng)絡(luò)建設(shè)，預(yù)計(jì)2022年中國光纜需求量約2.98億萬芯千米。

數(shù)據(jù)來源：CRU、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

5.重點(diǎn)企業(yè)分析

目前，布局了光纖光纜業(yè)務(wù)的上市企業(yè)中，特發(fā)信息和富通信息的光纖光纜產(chǎn)量較高，2021年產(chǎn)量分別為2114.41萬芯公里和2559.74萬芯公里。光纖光纜產(chǎn)業(yè)的代表性企業(yè)產(chǎn)能/產(chǎn)量情況如下：

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

6.企業(yè)熱力分布圖

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

四、下游分析

1.5G基站

2021年，全國移動通信基站總數(shù)達(dá)996萬個(gè)，全年凈增65萬個(gè)。其中4G基站達(dá)590萬個(gè)，5G基站為142.5萬個(gè)，全年新建5G基站超65萬個(gè)。2022年上半年，我國適度超前建設(shè)“雙千兆”網(wǎng)絡(luò)，累計(jì)建成開通5G基站達(dá)到185.4萬個(gè)，5G移動電話用戶達(dá)到4.55億戶。

資料來源：工信部、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

2.千兆寬帶用戶

截至2021年底，三家基礎(chǔ)電信企業(yè)的固定互聯(lián)網(wǎng)寬帶接入用戶總數(shù)達(dá)5.36億戶。其中，1000M及以上接入速率的用戶為3456萬戶，同比增長440%，在本年凈增的固定互聯(lián)網(wǎng)寬帶接入用戶數(shù)中占比達(dá)到53.9%。截至2022年上半年我國千兆以上速率用戶規(guī)模達(dá)到6.1億戶，占比10.9%，千兆光纖網(wǎng)絡(luò)呈快速發(fā)展的趨勢。

數(shù)據(jù)來源：工信部、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

3.數(shù)據(jù)中心

受新基建、數(shù)字化轉(zhuǎn)型及數(shù)字中國遠(yuǎn)景目標(biāo)等國家政策促進(jìn)及企業(yè)降本增效需求的驅(qū)動，我國數(shù)據(jù)中心業(yè)務(wù)收入持續(xù)高速增長。2021年，我國數(shù)據(jù)中心行業(yè)市場收入達(dá)到1500億元左右。預(yù)計(jì)2022年我國數(shù)據(jù)中心市場收入將超1900億元。

數(shù)據(jù)來源：中國信息通信研究院、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理